Даже Центральные банки различных государств с целью регулирования курса своей валюты единственное, что могут сделать, так это предпринять попытку повысить/понизить курс, выставив на продажу, либо, наоборот, начав покупать большое количество национальной валюты с тем, чтобы увеличить/уменьшить спрос на нее и тем самым оказать влияние на ее стоимость. Т.е. действовать они могут исключительно посредством рыночных механизмов, а не какого-либо административного вмешательства.
Вторым принципом работы на Форексе является принцип маржинальной торговли. Речь идет о том, что трейдеры на валютном рынке заключают сделки, в основном, не на собственные средства, а на деньги, которые им в автоматическом режиме предоставляет в кредит брокер. Размер этого кредита обычно превышает собственный капитал трейдера в 100-200 раз. Т.е. если Вы хотите, скажем, купить 100 000 евро за доллары, Вам необходимо будет иметь доллары в количестве, достаточном для покупки 1000 евро; остальные средства Вам в кредит предоставит брокер. Если Вы купите евро и продадите их обратно в течение одних суток, то кредит этот для Вас будет бесплатным; если же Вы не закроете свою позицию (т.е. не продадите обратно купленную Вами валюту) к полуночи, то плату за кредит Вы заплатите в виде «свопа» (далее мы проясним это понятие).
Еще одним принципом работы на рынке Форекс можно назвать принцип стопроцентной финансовой ответственности трейдера. Речь идет о 100% средств Вашего торгового депозита. Т.е. данный принцип означает, что в случае неблагоприятной ситуации на рынке, либо в случае неверных прогнозов трейдера и осуществления им убыточных сделок в соответствии с этими прогнозами, трейдер может потерять весь свой депозит, который он использует для торговли на Forex; однако ни при каких обстоятельствах трейдер не может потерять средства в размере большем, нежели у него имеется на депозите. Т.е. как бы плохо Вы ни торговали, Вы не останетесь должны своему брокеру. Максимум, что Вам грозит, – так это потеря 100% Вашего депозита.
Далее рассмотрим основные понятия, с которыми Вам придется столкнуться, окунувшись в мир валютного трейдинга.
Спред – разница между ценой покупки и ценой продажи валюты в один момент времени. Т.е. допустим, Вы видите такую запись: EUR/USD 1.3007/1.3010. Это значит, что в данный момент времени Вы можете продать 1 евро за 1.3007 доллара; или же купить 1 евро за 1.3010 доллара. Стало быть, спред по данной валютной паре составляет 3 пункта.
Цена бид – цена, по которой Вы можете продать валюту. В примере выше 1.3007 – это цена бид.
Цена аск – цена, по которой Вы можете купить валюту. В примере выше 1.3010 – это цена аск.
Своп – это плата за перенос открытой позиции на следующие сутки. Формируется она из разницы между кредитными и депозитными ставками на торгуемые вами валюты. Когда Вы покупаете валюту, Вам для этого предоставляется кредит от брокера. Если в течение дня Вы продаете данную валюту обратно, то кредит для Вас будет бесплатным; если же позиция остается открытой на следующие сутки, то Вы должны уплатить определенный процент за пользование этим кредитом. В то же время у Вас имеется купленная валюта, по которой Вы имеете право получить депозитный процент. Разница между этими процентами и будет являться свопом. В зависимости от размеров кредитных и депозитных ставок, своп для Вас может быть как положительным, так и отрицательным.
Кросс-курс – это курс одной валюты, выраженный в единицах другой валюты, по валютным парам, где не участвуют доллар, евро и фунт стерлингов. Т.е. например, CAD/CHF или AUD/NZD – это будут кросс-курсы, а EUR/USD или USD/JPY – нет.
Маржинальное кредитование – это процесс предоставления трейдеру брокером автоматического кредита для покупки той или иной валюты на Форексе. Именно благодаря маржинальному кредитованию, возможно получение существенных прибылей/убытков на валютном рынке.
Кредитное плечо – понятие, отражающее, во сколько раз размер кредитных средств (см. выше – «маржинальное кредитование») превышает размер собственного капитала трейдера. Чаще всего, на Форексе используются кредитные плечи 1:100, 1:200. Соответственно, трейдер имеет возможность торговать капиталом, в 100 или 200 раз превышающим его собственный.
Тренд – направленное движение цены в сторону увеличения или уменьшения.
Бычий тренд – повышательный тренд. Т.е. ситуация на рынке, когда каждый следующий минимум цены выше предыдущего.
Быки – трейдеры, которые покупают валюту в надежде на повышение ее стоимости.
Медвежий тренд – понижательный тренд. Т.е. ситуация на рынке, когда каждый следующий максимум цены ниже предыдущего.
Медведи – трейдеры, которые продают валюту в надежде на снижение ее стоимости.
Флет – ненаправленное движение цены (т.е. когда цена колеблется хаотически и отсутствуют признаки бычьего или медвежьего тренда).
Фундаментальный анализ – метод анализа рынка, основывающийся на так называемых «фундаментальных показателях», т.е. на экономических, политических, исторических, социальных и т.п.
Технический анализ – метод анализа рынка, основывающийся исключительно на истории движения ценового графика и его производных (фигурах технического анализа, торговых индикаторах и т.д.)
Японские свечи – наиболее распространенный метод представления на графике изменения цены во времени.
Фигуры технического анализа – определенные модели, возникающие на графике цены (обычно – из японских свечей), с некоторой долей вероятности свидетельствующие о предстоящем поведении цены.
Технические индикаторы – специальные программы, функция которых заключается в математическом преобразовании цены и/или объема торгов (а также истории их изменений) в более наглядный вид с целью прогнозирования дальнейшего движения валютного курса.
Торговая стратегия (или торговая система) – определенный алгоритм действий, свод правил, которыми руководствуется трейдер в своей торговле.
Механическая торговая система (МТС) – специальная программа, представляющая собой, по сути, торговую систему, основанную на техническом анализе; данная программа способна самостоятельно (без участия трейдера) заключать сделки при возникновении определенных рыночных ситуаций, заданных в алгоритме ее работы.
Торговый робот (торговый советник, торговый эксперт) – синоним механической торговой системы (см. выше). Может использоваться для автоматической торговли без участия человека; а может исполнять просто информативную функцию. Т.е. в параметрах механической торговой системы обычно можно включать/отключать возможность автоматической торговли. Если автоматическая торговля не разрешена, то трейдер просто может видеть, какие сигналы подает система, и на основе их принимать торговые решения.
Торговый терминал – программа непосредственно для осуществления торговли на валютном рынке, а также для анализа рынка. Если ранее, для того чтобы купить или продать валюту, Вам требовалось звонить брокеру по телефону, то теперь это делается нажатиями нескольких кнопок на Вашем компьютере. У Вас должен быть интернет и должен быть установлен торговый терминал, через который Вы будете торговать на Форексе. Кроме того, в торговых терминалах предусмотрены различные инструменты технического анализа; могут также транслироваться новостные сообщения, которые Вам пригодятся для осуществления анализа фундаментального.
Открыть позицию – купить какую-либо валюту за другую валюту.
Закрыть позицию – совершить обратное действие, т.е. продать обратно купленную ранее валюту.
Рыночный ордер – указание брокеру купить или продать определенное количество определенной валюты в данный момент времени по актуальной в настоящее время цене.
Отложенный ордер – указание брокеру купить или продать определенное количество определенной валюты, но не прямо сейчас, а тогда, когда цена достигнет определенного уровня (соответственно, если цена до этого уровня не дойдет, то сделка не состоится).
Buy Limit – отложенный ордер, означающий, что необходимо будет купить валюту, когда ее курс снизится до указанного предела.
Buy Stop – отложенный ордер, означающий, что необходимо будет купить валюту, когда ее курс повысится до указанного предела.
Sell Limit – отложенный ордер, означающий, что необходимо будет продать валюту, когда ее курс повысится до указанного предела.
Sell Stop – отложенный ордер, означающий, что необходимо будет продать валюту, когда ее курс снизится до указанного предела.
Stop Loss – указание брокеру закрыть Вашу открытую позицию, если цена пойдет в убыточную для Вас сторону и достигнет определенного значения.
Take Profit – указание брокеру закрыть Вашу открытую позицию, если цена пойдет в прибыльную для Вас сторону и достигнет определенного значения.
Stop Out – ситуация, когда в результате нарастания убытка соотношение собственных средств трейдера и кредитных средств достигает указанной в договоре критической величины (например, у трейдера осталось всего лишь 10% от требуемой маржи), вследствие чего брокер принудительно закрывает открытую позицию трейдера по существующей в данный момент рыночной цене.
Margin Call – изначально этот термин возник не на Форексе, а на фондовой бирже и означал звонок трейдеру от брокера с требованием пополнить депозит вследствие наступления ситуации, когда в результате нарастания убытка, соотношение собственных средств трейдера и кредитных средств достигло указанной в договоре критической величины. На Форексе же, в связи с тем, что торговля ведется с кредитным плечом, во много раз превышающим кредитные плечи, принятые на фондовой бирже, никто не звонит трейдеру с подобными требованиями; брокер просто закрывает позицию трейдера автоматически (т.е. сразу происходит «Stop Out» – см. выше). Это связано с тем, что при использовании большого кредитного плеча убыток трейдера может расти настолько быстро, что к моменту, когда трейдер мог бы отреагировать на подобный звонок внесением дополнительных средств, его депозит уже успеет не только опуститься до нуля, но и стать отрицательной величиной. И этот «минус» на депозите стал бы уже убытком не трейдера, а брокера (ну разве что, кроме случая, если трейдер оказался бы человеком принципа и добровольно компенсировал бы брокеру его убыток внесением дополнительных средств на свой «отрицательный» депозит).
ПАММ-счет – специальный счет управляющего, на котором установлен модуль распределения процентов. Данный тип счетов используется для передачи средств в доверительное управление на Форексе. В результате использования ПАММа, трейдер имеет возможность торговать средствами инвесторов, собранными на едином счете; в то же время, он не имеет возможности выводить средства инвесторов, за исключением причитающейся ему доли прибыли – тем самым исключается возможность мошенничества со стороны трейдера. Инвестор же не имеет возможности вести торговлю, но имеет возможность выводить свои средства, за исключением доли прибыли, причитающейся трейдеру – тем самым исключается возможность мошенничества со стороны инвестора.
|