Схождение/расхождение скользящих средних
Индикатор «схождение/расхождение скользящих средних», или по-английски Moving Average Convergence/Divergence
(MACD), определяет и выводит в виде графика разность между
двумя скользящими средними. В точке, в которой MACD = 0, скользящие средние пересекаются. Если трейдер строит два
скользящих средних, то ему необязательно использовать MACD, и наоборот. Лучше использовать индикатор, в основе которого
лежит другая идея.
Индикатор MACD состоит из двух линий:
где ЕМА(n1) – экспоненциальное среднее скользящее цены P за n1 периодов, ЕМА(n2) – среднее скользящее цены Р за n2 периодов, EMA(Fast, n) – среднее скользящее линии Fast за n периодов. Иногда при построении сигнальной линии используют не
экспоненциальное, а простое скользящее среднее.
На приведенном графике линия Fast (или быстрая линия) изображена сплошной линией, линия Slow (сигнальная Signal, или медленная линия Slow) – пунктирной.
Точки, в которых Fast = 0, соответствуют пересечению двух
скользящих средних с периодами и, и п2. На приведенном рисунке, как и в предыдущих разделах, периоды усреднения для
скользящих средних цены выбраны равными 5 и 10. В точках
А, В и С быстрая линия пересекает нулевую линию. Эти точки
могут служить в качестве сигналов на совершение торговых
операций. В точках А и С появлялись сигналы на продажу, а в
точке В – на покупку. Точки для заключения сделок определяются достаточно хорошо, но с некоторым запаздыванием.
При работе с индикатором MACD обычно придерживаются другого алгоритма: пересечение линией Fast сверху вниз сигнальной линии
может интерпретироваться как сигнал на продажу, снизу вверх – как сигнал на покупку.
В точках D, Е и F абсолютно точно были поданы сигналы
на покупку, а в точке G – на продажу. Обратите внимание, что
сигнал, определяемый по такому алгоритму, запаздывает значительно меньше, чем сигнал в момент пересечения двух скользящих средних цены. Однако в области Н и между точками В и
Е пересечение линий Fast и Slow приводит к ложным сигналам.
Этим недостатком обладают все индикаторы, поэтому и в случае MACD необходимо пользоваться какой-либо методикой, фильтрующей ложные сигналы.
Вычитая из линии Fast линию Slow, можно построить
MACD в виде осциллятора, позволяющего оценивать соотношение сил между участниками рынка, играющих на повышение и на понижение:
MACD Oscillator = Fast – Slow.
Иногда индикаторы из группы MACD строят не в виде линий, а в виде столбиков (гистограмма), как это обычно делается
при выводе данных по объему торгов.
|